Аномальный процент подходит к концу: что на самом деле произойдёт со ставками по вкладам уже с 1 января

В 2026 году доходность банковских вкладов в России продолжит снижаться вслед за ключевой ставкой. Экономисты объясняют, стоит ли сейчас забирать деньги из банков, какие продукты сохранят привлекательность и куда разумно направить сбережения, чтобы защитить их от инфляции.

Что будет со ставками по вкладам в 2026 году

Банк России перешёл к этапу смягчения денежно-кредитной политики, и этот процесс, по оценкам аналитиков, продолжится в 2026 году. Это означает постепенное снижение ключевой ставки, а вместе с ней — и доходности по банковским вкладам.

По словам руководителя направления экспертной аналитики финансового маркетплейса «Банки.ру» Инны Солдатенковой, в начале 2026 года на рынке ещё могут сохраняться предложения с доходностью выше 14–15% годовых, однако во второй половине года диапазон ставок, вероятнее всего, сместится к уровню 11–13%. Банки заранее закладывают ожидания по ключевой ставке в свои продукты, поэтому корректировка условий происходит с опережением решений регулятора.

Эксперты отмечают, что наиболее выгодные предложения будут сосредоточены в сегменте краткосрочных вкладов и акционных программ. Долгосрочные депозиты дешевеют быстрее, поэтому вкладчикам, планирующим разместить средства на год и более, имеет смысл принимать решение без промедления.

Какие банковские продукты останутся выгодными

Несмотря на общее снижение ставок, банковские вклады пока сохраняют конкурентоспособность. По состоянию на декабрь средняя максимальная ставка в крупнейших банках опустилась до 15,38% годовых, тогда как годом ранее она превышала 22%. Однако даже такие уровни доходности всё ещё позволяют частично или полностью перекрывать инфляцию.

Для тех, кому важна ликвидность, альтернативой классическим депозитам остаются накопительные счета. Их доходность обычно немного ниже, но при выполнении условий банка — например, по объёму трат по карте — итоговая ставка может быть сопоставимой. При этом клиент сохраняет быстрый доступ к деньгам.

Стоит ли забирать деньги из банков

Экономисты сходятся во мнении, что массово снимать средства с вкладов нецелесообразно. Двузначные ставки продолжают выполнять свою основную функцию — сохранять покупательную способность сбережений.

Частный инвестор и основатель Школы практического инвестирования Фёдор Сидоров подчёркивает, что вместо резких действий лучше пересмотреть стратегию. Если вклад заканчивается в ближайшие месяцы, логично зафиксировать текущую доходность на максимально возможный срок. Банковские депозиты по-прежнему остаются самым простым и понятным инструментом, дополнительно защищённым системой страхования вкладов на сумму до 1,4 млн рублей.

Куда вложить деньги помимо вкладов

Для тех, кто готов принять умеренный риск ради более высокой доходности, интерес представляют облигации. По оценкам экспертов, длинные облигации федерального займа сроком 3–5 лет могут приносить 16–17% годовых. При дальнейшем снижении ключевой ставки возможен рост цены бумаг, что повышает совокупную доходность на горизонте нескольких лет.

Дополнительным вариантом остаются облигации с плавающим купоном, привязанным к ключевой ставке, а также корпоративные бумаги надёжных эмитентов, которые предлагают премию к доходности ОФЗ. Однако такие инструменты требуют базового понимания рынка и готовности к колебаниям стоимости.

Эксперты также напоминают о диверсификации: сочетание вкладов, облигаций и инвестиционных счетов позволяет снизить риски. Использование индивидуального инвестиционного счёта с налоговым вычетом способно дополнительно увеличить итоговую доходность, особенно на долгосрочном горизонте, сообщает Life.